W ramach testu prywatnego wierzyciela ocenia się, czy zadłużenie względem instytucji państwowej byłoby spłacone w większym stopniu, gdyby rozpoczęte zostało postępowanie upadłościowe.

Test prywatnego wierzyciela jest nieodzownym elementem postępowania restrukturyzacyjnego, a jego wynik decyduje o tym, czy mamy do czynienia z pomocą publiczną (czyli wtedy gdy działania państwa są motywowane wyłącznie trudną sytuacją przedsiębiorcy, a nie wyjątkowymi okolicznościami, które zostały spowodowane czynnikami zewnętrznymi).

Niestety pomoc publiczna nie jest pożądanym rozwiązaniem. Skorzystanie z finansowania przez państwo powoduje zaburzenie konkurencyjności na wolnym rynku – jedna firma zostaje uprzywilejowana względem drugiej. Polska jako kraj należący do Unii Europejskiej musi respektować prawo unijne. Oznacza to, że udzielnie pomocy publicznej jest możliwe wyłącznie w wyjątkowych sytuacjach.